TL;DR
2026 Q2 香港信用卡轉里數效率排名：本地簽賬最靚係渣打 Cathay Mastercard（$6 = 1 Asia Mile），海外簽賬 DBS Black Card（$4 = 1 mile）稱王，網購類別滙豐 EveryMile 8X promotion 期間 $3.125 = 1 mile 無敵。但要注意：里數卡嘅表面比率不等於真實回報——如果換唔到心儀嘅 award 機票，再靚嘅比率都係紙上富貴。
1. 本地簽賬轉里數效率排名
以下排名以本地零售簽賬賺取里數嘅成本計算（假設每 mile 價值 HK$0.10）：
| 排名 | 信用卡 | 簽賬成本／每 mile（本地） | 等效回贈率 | 轉換目標 | 備註 |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 渣打 Cathay Mastercard | $6.00 | ~1.67% | Asia Miles only | 里數直接入帳 |
| 2 | DBS Black Card | $6.00 | ~1.67% | AM/Avios/KF | 需經 DBS Points 轉換 |
| 3 | 大新 One+ 信用卡 | $8.00 | ~1.25% | AM/Avios | 低門檻之選 |
| 4 | AmEx Explorer | $6.00 (MR) | ~1.67% | 8+ 間航空公司 | MR 彈性最大 |
| 5 | 東亞 i-Titanium | $5.00–8.00（網購加速） | ~1.25–2% | AM only | 網購 $5 = 1 mile |
| 6 | 滙豐 EveryMile | $25.00（基本） | ~0.4% | 需經 Promotion 先靚 | 基本 rate 極差 |
| 7 | 花旗 PremierMiles | $8.00 | ~1.25% | 多間航空公司 | 穩定性高 |
| 8 | HSBC Premier Mastercard | $15.00（本地） | ~0.67% | 多間航空公司 | Premier 客戶免費 |
| 9 | 中銀 Cheers Card | $5.00（指定類別） | ~2% | AM only | 指定消費類別限制多 |
| 10 | AmEx Platinum | $6.00 (MR) | ~1.67% | 8+ 間航空公司 | 年費極高 ($7,800) |
深入解讀
本地簽賬 $6 = 1 mile 係香港市場上嘅「標準靚 rate」——渣打 Cathay 同 DBS Black 都做到呢個水準。低過 $6 嘅只有指定類別 promotion（滙豐 8X、中銀 Cheers 指定商戶），非 promotion 期間 rate 會跌。
滙豐 EveryMile 基本 rate 係 $25 = 1 mile，差過大部分對手——呢張卡嘅真正價值係 promotion multiplier 期間嘅加速，而非日常使用。如果你唔鍾意跟 promotion schedule，EveryMile 唔適合你。
2. 海外簽賬轉里數效率排名
| 排名 | 信用卡 | 簽賬成本／每 mile（海外） | 外幣手續費 | 等效回贈率（計手續費） |
|---|---|---|---|---|
| 1 | DBS Black Card | $4.00 | 1.95% | ~2.1% |
| 2 | HSBC Premier Mastercard | $5.00 | 1.95% | ~1.6% |
| 3 | AmEx Explorer | $4.00 (MR) | 2.5% | ~1.9% |
| 4 | 花旗 PremierMiles | $4.00 | 2.5% | ~1.9% |
| 5 | 渣打 Cathay Mastercard | $6.00 | 1.95% | ~1.3% |
| 6 | 滙豐 EveryMile | $20.00（基本） | 1.95% | ~0.3% |
海外簽賬 DBS Black Card 係壓倒性贏家——$4 = 1 mile，再加 1.95% 手續費後等效回贈率仍達 2.1%。滙豐 EveryMile 喺海外基本 rate 非常差（$20 = 1 mile），除非 promotion。
3. 指定類別加速對比（promotion 期間）
| 信用卡 | 加速類別 | 最佳倍數 | 最佳成本／mile | 備註 |
|---|---|---|---|---|
| 滙豐 EveryMile | 旅遊／餐飲／海外 | 8X | $3.125 | 僅 promotion 期間 |
| 渣打 Cathay | 國泰官網消費 | 2X | $3.00 | 只限國泰官網 |
| DBS Black Card | 網購 | 2X | $3.00 | 亞馬遜、淘寶等 |
| 中銀 Cheers Card | 餐飲／外賣 | 2X | $2.50 | 需登記商戶 |
| AmEx Explorer | 海外消費 | 1.5X | $2.67 (MR) | MR 可轉多間航空 |
4. 雙卡最優組合：按消費模式分類
中高消費（月簽 $15,000+）
組合 A：渣打 Cathay Mastercard + DBS Black Card
- 本地：渣打 Cathay $6 = 1 Asia Mile
- 海外：DBS Black $4 = 1 mile（轉 Asia Miles / Avios）
- 年費總計：$3,800（可申請豁免）
- 月簽 $15K（本地 $10K + 海外 $5K）：每月約賺 2,917 miles
組合 B：AmEx Explorer + 渣打 Cathay
- AmEx MR 儲 Avios / KrisFlyer（轉比 Asia Miles 更靈活）
- 渣打 Cathay 專注儲 Asia Miles
- 兩個里數戶口並行，增加 award 選擇
低消費（月簽 $5,000–10,000）
單卡方案：大新 One+ 信用卡
- 本地 $8 = 1 mile，永久免年費
- 適合唔想搞太複雜、純粹想儲少少里數嘅人
5. 點樣計每 mile 真實成本？
每 mile 真實成本嘅計法：
每 mile 成本 = 簽賬金額 ÷ 賺取里數
等效回贈率 = (每 mile 價值 × 賺取里數) ÷ 簽賬金額 × 100%假設每 mile 價值 HK$0.10（以兌換長途商務艙為基準）：
- 渣打 Cathay：$6 = 1 mile → 等效回贈 = 0.10 ÷ 6 = 1.67%
- 滙豐 Everyday（基本）：$25 = 1 mile → 等效回贈 = 0.10 ÷ 25 = 0.4%
但如果每 mile 只能換到短途經濟艙（價值約 HK$0.04/mile）：
- 渣打 Cathay：0.04 ÷ 6 = 0.67%
- 同渣打 Simply Cash（1.5% 無上限現金回贈）比，渣打 Simply Cash 仲抵！
關鍵洞察：里數卡嘅真實回報極度依賴你點換。換到商務艙 = 高回報；換唔到 = 你不如用現金回贈卡。
想睇點樣將里數換到最抵，可以參考 Asia Miles 兌換國泰商務艙最划算路線 2026 同 Avios 兌換香港飛日本實戰攻略。
FAQ
Q1: 滙豐 EveryMile 幾時先有 8X promotion？ A: 滙豐每季公佈一次 promotion calendar，通常跟住節日走（農曆新年、暑假、聖誕）。每個 promotion 通常維持 1–2 個月。
Q2: DBS Black Card DBS Points 轉里數有冇最低限額？ A: 有，DBS Points 轉 Asia Miles 最低 12,000 DBS Points（= 6,000 miles）。轉 Avios 同 KrisFlyer 類似。所以細額里數唔建議頻密轉。
Q3: AmEx MR 轉邊間航空公司最抵？ A: 視乎你目標。如果飛日本，轉 Avios（1:1）換 JL 最抵；如果飛歐洲長途，轉 KrisFlyer（1:1）換新航 Suite 價值最高。唔好一次過轉晒，留 MR 彈性。
Q4: 可唔可以同時賺 Asia Miles 同 Avios？ A: 可以，但要分開兩張信用卡。例如渣打 Cathay 專儲 Asia Miles，AmEx Explorer 儲 MR 轉 Avios。雙戶口並行可以俾你同時捕捉兩個程式嘅 award availability。
Q5: 里數卡對月簽 $5K 以下嘅人有冇意義？ A: 有，但累積好慢。月簽 $5K × 12 個月 = 60K，以渣打 Cathay $6/mile 計，一年 = 10,000 miles——啱啱好換唔到一張短途來回（12,500 miles）。與其慢慢儲，不如用現金回贈卡直接攞返 $900/年。
本文里數轉換數據以各銀行及里數程式 2026 年 5 月條款為準。Promotion 日期及倍數可能變更。